경기침체와 반도체 업황
어제 체감상 10년만에 처음으로 반도체 섹터가 크게 상승했네요.
제임스 블라드가 경기침체에 대한 우려가 과도하고 지금은 경기 초기 확장국면이라고 발언했는데 정답은 1~2년 지나봐야 할것 같습니다.
만약 지금 주가가 실제 향후 경기를 빈영한 균형주가라 가정한다면, 향후 현재 다수의 컨센서스와 같이 물가인싱에 따른 리세션이 심화된다면 주가도 우하향 하거나 최대 박스권으로 봐야할거 같습니다.
기업들의 2Q 실적은 꽤 잘나놀걸로 보입니다. 진짜 우려는 3Q 4Q 실적입니다. 이 말은 반대로 2Q 실적이 부러지는 기업의 주가는ㅜㅜ.
항상 그렇지만 더욱더 철저히 실적위주로 실적 위주로 접근해야할 시기입니다.
