‘민희진 반란’에 넷마블도 긴장… 하이브 지분 아직 못 팔았는데
-
게시물 수정 , 삭제는 로그인 필요
‘민희진 반란’에 넷마블도 긴장… 하이브 지분 아직 못 팔았는데 - 조선비즈 (chosun.com)
‘민희진 반란’에 넷마블도 긴장… 하이브 지분 아직 못 팔았는데
민희진 반란에 넷마블도 긴장 하이브 지분 아직 못 팔았는데 하이브, 어도어 감사로 시가총액 8000억 증발 넷마블, 하이브 지분 12% 보유 1조원 어치
넷마블 '블소 레볼루션, 신규 던전 '적월의 혼원궁' 업데이트 (donga.com)
넷마블 '블소 레볼루션, 신규 던전 '적월의 혼원궁' 업데이트
넷마블(대표 권영식, 김병규)은 넷마블에프앤씨가 개발하고 자사에서 서비스 중인 모바일 MMORPG(대규모 다중 접속 역할 수행 게임) '블레이드 & 소울 레볼루션'에 신규 던전 '
[게임]넷마블 신작 ‘아스달 연대기: 세 개의 세력‘, 내일 신규 서버 추가 | YTN
▶ 1Q24 Preview: 매출 & 영업이익 컨센서스 하회 예상
넷마블 1Q24 매출은 6,132억원(YoY +1.8%, QoQ -7.8%)으로 시장 예상치(6,207)에 대체 로 부합하지만, 영업이익은 -111억원(YoY 적자지속, QoQ 적자전환)으로 컨센서스(-88억 원)를 하회했을 것으로 예상. 매출은 기존작 중 주로 4분기에 시즌 업데이트가 이루어지는 ‘MCoC’ 등 기존작들의 QoQ 매출 하향이 이루어지는 가운데, 3Q23 출시된 ‘세븐나이츠 키우기’의 매출 하향 안정화가 반영되며 6,132억원(QoQ -7.8%) 기록 예상. 영업비용 중 인건비는 효율적인 인건비 집행으로 1,842억원(YoY -1.8%, QoQ flat) 수준을 기록, 마케팅비는 신작은 부재했으나 3월 이루어진 ‘아스달 연대기’ 및 ‘나 혼자만 레벨업: ARISE’ 등 사전 마케팅 영향으로 전 분기와 유사한 1,226억원(YoY +22.3%, QoQ -3.9%) 집행 예상. 변동비 비중이 높은 지급수수료는 매출과 유사한 추이를 보이며 2,324억원 (YoY -6.0%, QoQ -8.3%, 매출 대비 37.9%) 추정.
▶ 투자의견 Buy 유지 & 목표주가 62,000원으로 하향
투자의견 Buy 유지, 목표주가는 62,000원으로 하향. 목표주가 하향은 ‘아스달연대기: 세 개 의 세력’ 및 ‘나 혼자만 레벨업: ARISE’ 반영일수를 조정해 24F EBITDA를 2,595억원으로 하향(종전 2,913억원)하고, 투자자산의 지분가치 하락을 반영함에 따름. 2024년 4월 24일 출시된 ‘아스달 연대기: 세 개의 세력’(MMORPG)은 4월 25일 오후6시 기준 앱스토어 5위를 기록 중이며, 2Q24 평균 일매출 3억원을 기록할 것으로 추정. 이에 더해 2분기는 2024년 주요 기대작 중 하나인 ‘나 혼자만 레벨업: ARISE’(액션 RPG, 5월 8 일 출시 예정)의 출시가 이루어져 실적발표를 전후로 2024년 이익 추정치의 방향이 정해 질 것으로 전망. 한편 1Q24 실적발표에서 공개될 것으로 예상되는 하반기 신작 라인업도 2024~2025년 매출 및 이익 추정치의 변수로 작용할 것으로 예상.